太和亨利--股指期货实盘交易（tradestation平台）32%啦

xtrader

agree...

原帖由 猎梦人 于 2011-9-26 12:23 发表


机械交易有个毛压力，一不用做盘前分析，二不用做盘中监控，三不用做盘后总结。

开着印钞机就定时取钱享受人身而已。

FJ8

原帖由 猎梦人 于 2011-9-26 12:23 发表


机械交易有个毛压力，一不用做盘前分析，二不用做盘中监控，三不用做盘后总结。

开着印钞机就定时取钱享受人身而已。

汗，盘中要监控的。。。盘后要总结的。。。人倒霉起来，什么事情都会发生，所以风险一定要控制最低。

不过我一般亏钱了才总结，或者少赚很多钱时才总结。（我是亏了0.38%后才去比较发现自己的经纪商交易手续费比较贵）

自从裸单后压力就大了，有帮兄弟在后面看我表现呢。

FJ8

原帖由 xtrader 于 2011-9-26 12:25 发表
agree...

agree啥。。。。高盛是高频全自动交易，难道没有人盘中监控？

虽然我在论坛上发言上比你们随性，。。。。。交易上绝对比你们严谨多了。

xtrader

I've traded market neutral strategy for 2 years. It's profitable. And you are right. All strategy have risk because the market always uncertain. So even in this trading style, stop loss still a MUST.

原帖由 cannabis 于 2011-9-26 12:09 发表


今儿得空，隐秘看完了，破例支持一下。
"Hedge"这东西就是个说法而已。假如两个仓位完全hedge，那么怎么会有回报？如果有回报的话，怎么会没有风险？既然有风险，那么为什么就不止损呢？当然止损的方法多种多样，stop order只是其中一种。所以说，因为market neutral而理应不设止损，实在讲不通。

FJ8

原帖由 xtrader 于 2011-9-26 12:22 发表
look the commissions section...

就像做国际贸易，你和美国做贸易，有USD，和欧州做贸易有EUR。

但是最后你的年报上，不是以USD计价，就是EUR计价。。。。因为我的经纪商是美国，所以无论过程中是欧元，美元，最后的balance都是以美元计价。

另外你纠结这个玩意干嘛。。。。

FJ8

原帖由 xtrader 于 2011-9-26 12:30 发表
I've traded market neutral strategy for 2 years. It's profitable. And you are right. All strategy have risk because the market always uncertain. So even in this trading style, stop loss still a MUST.
...

我鼓励你裸单，让我们也学习学习。

FJ8

原帖由 猎梦人 于 2011-9-26 12:21 发表


哈哈，说着说着又要吵起来了，要淡定……

人工做交易的很多都这样，有啥感觉直接说了，不会在那里兜转，要适应。

不吵，只是有点崩溃。。。

xtrader

relax, just a discussion.

for HFT, I don't think so.

btw, what's your definition of HFT? how many trades (not lots) a day?

原帖由 FJ8 于 2011-9-26 12:29 发表


agree啥。。。。高盛是高频全自动交易，难道没有人盘中监控？

虽然我在论坛上发言上比你们随性，。。。。。交易上绝对比你们严谨多了。

猎梦人

原帖由 FJ8 于 2011-9-26 12:37 发表


不吵，只是有点崩溃。。。

有啥好崩溃的，大家的看法而已，看的顺眼看不顺眼都只是立场观点不同，又不是低级的人身攻击。

我们经常这样，就算私人观感印象不错，涉及到理念的事情一样会发生激烈的争执，理解成一种知识的碰撞就好了。

猎梦人

原帖由 FJ8 于 2011-9-26 12:27 发表


汗，盘中要监控的。。。盘后要总结的。。。人倒霉起来，什么事情都会发生，所以风险一定要控制最低。

不过我一般亏钱了才总结，或者少赚很多钱时才总结。（我是亏了0.38%后才去比较发现自己的经纪商交易手续费比较贵）

自从裸单后压力就大了，有帮兄弟在后面看我表现呢。

我理解机械系统的核心在于发现了一些可稳定盈利的市场规律，当然在一些时候，市场的走势会和这个规律相冲突，但本质上最终结果一定盈利的。

所以闲下来的时间，偶尔做做盘中监控、盘后总结倒是可以理解，对优化和适应市场发展变化有好处。

但这个可能只占十分之一的时间，剩下的时间应该很relax的，要不然还要机械交易干嘛，换人工干好了。

FJ8

恩。

HFT，我不敢乱发表意见。以免中你们的圈套，哈哈

根据各个战略的不同吧。以CME的定义，我理解是至少每天50次。

其实并不是说HFT就赚钱。。。。我觉的各种方法都可以赚钱的。关键是风险怎么控制住。

cannabis

原帖由 xtrader 于 2011-9-26 12:30 发表
I've traded market neutral strategy for 2 years. It's profitable. And you are right. All strategy have risk because the market always uncertain. So even in this trading style, stop loss still a MUST.
...

你是个明白人儿。

FJ8

有点小不同的意见：

首先是要具有统计意义的正期望的系统，怎么样算统计意义？大数定理是30次以上，经验是要在200次以上。（引申出的话题就是长线交易由于次数太少，哪怕是盈利的，也可能没有统计意义。（要被批判了，所以。。。）‘但是’一些其他的投资方法除外，比如巴菲特的价值投资）

机械交易。。。主要是为了克服人性的弱点，在市场极端情况下，人容易受情绪影响偏离预定的规则。

程序化交易。。。。在以上的基础上，由于一些策略交易过于频繁，或者复杂，或者系统的策略要求决定了需要电脑程序下单。

以上是我的理解。

xtrader

Sorry for hijack your thread. Here has a trade at early 2010.

Entered on 19 Jan and exited 3 Feb. This was an ideal trade. Both legs were profit. Normally, one loss and one profit. It will profit when the profit > loss.

原帖由 FJ8 于 2011-9-26 12:36 发表




我鼓励你裸单，让我们也学习学习。

FJ8

原帖由 cannabis 于 2011-9-26 12:47 发表


你是个明白人儿。

xtrader就是版主眼中的刻板，严谨的投资人，哈哈

不过xtrader是挺专业的，很想看裸单。

猎梦人

原帖由 FJ8 于 2011-9-26 12:52 发表
有点小不同的意见：

首先是要具有统计意义的正期望的系统，怎么样算统计意义？大数定理是30次以上，经验是要在200次以上。（引申出的话题就是长线交易由于次数太少，哪怕是盈利的，也可能没有统计意义。（要被批判了，所以。。。）‘但 ...

我理解的机械交易和程序化交易都是一回事情，就是脱离人工干预由预先设定好的程序进行买卖交易。

对了，如果没记错的话，你说这个月你交易差不多900单左右，到现在收益应该是15%-20%左右，这个成绩和我这个月实现的差不多，但我单子和你数量比则少很多。有没想过实际的交易量减少的话，会进一步使盈利更好看。

因为交易的频率越高，理论上成功率也就会越低，同时手续费也大大增加了资金回报压力，我现在面对的就是这样的一个问题。

[ 本帖最后由 猎梦人 于 2011-9-26 12:59 编辑 ]

FJ8

原帖由 xtrader 于 2011-9-26 12:54 发表
Sorry for hijack your thread. Here has a trade at early 2010.

Entered on 19 Jan and exited 3 Feb. This was an ideal trade. Both legs were profit. Normally, one loss and one profit. It will profit whe ...

挺好的，呵呵

xtrader是全职的投资者吗？

xtrader

well, commission is probably the biggest cost for active trading, especially for HFT. If trading is your business, will you care your biggest cost?

原帖由 FJ8 于 2011-9-26 12:34 发表


就像做国际贸易，你和美国做贸易，有USD，和欧州做贸易有EUR。

但是最后你的年报上，不是以USD计价，就是EUR计价。。。。因为我的经纪商是美国，所以无论过程中是欧元，美元，最后的balance都是以美元计价。

另外你纠结这个玩意干嘛。。。。

FJ8

原帖由 xtrader 于 2011-9-26 12:59 发表
well, commission is probably the biggest cost for active trading, especially for HFT. If trading is your business, will you care your biggest cost?

就是因为觉的佣金高，所以我才要11月换经纪商。。。。

所以这个帖子11月上旬就会关闭了。

xtrader

i know a guy do 300+ a day.

lots of HFT traders are looking for rebate instead of profit from trade.

我觉的各种方法都可以赚钱的。关键是风险怎么控制住。... 100% agree.

原帖由 FJ8 于 2011-9-26 12:45 发表
恩。

HFT，我不敢乱发表意见。以免中你们的圈套，哈哈

根据各个战略的不同吧。以CME的定义，我理解是至少每天50次。

其实并不是说HFT就赚钱。。。。我觉的各种方法都可以赚钱的。关键是风险怎么控制住。

cannabis

原帖由 FJ8 于 2011-9-26 12:52 发表
有点小不同的意见：

首先是要具有统计意义的正期望的系统，怎么样算统计意义？大数定理是30次以上，经验是要在200次以上。（引申出的话题就是长线交易由于次数太少，哪怕是盈利的，也可能没有统计意义。（要被批判了，所以。。。）‘但 ...

针对交易次数，我们一般要求使用Daily EOD data的系统back testing交易次数达到一万次左右才行。
这也就要求你的系统必须要有能力在50个左右Out-of-sample市场上在过去10年20年的时间里同时盈利才行，这是针对使用daily EOD data的系统且平均持仓5-10天。

对于日内交易，backtesting的交易次数要求则更高了，单个市场需要几千次（根据数据时间长短）。

200次，这个是不能使用的。

FJ8

原帖由 猎梦人 于 2011-9-26 12:57 发表


我理解的机械交易和程序化交易都是一回事情，就是脱离人工干预由预先设定好的程序进行买卖交易。

对了，如果没记错的话，你说这个月你交易差不多900单左右，到现在收益应该是15%-20%左右，这个成绩和我这个月实现的差不多，但 ...

我好伤心，你也没自己看我的贴嘛，我都30%了。

程序化交易，虽然也可以理解成机械化交易，但是我理解是‘编程序’交易。

过一阵我会在博客上写一些自动交易的平台。

成交量是果，因是交易策略。可能我的方法就不适合你，你的方法也不适合我。

cannabis

原帖由 xtrader 于 2011-9-26 13:03 发表
i know a guy do 300+ a day.

lots of HFT traders are looking for rebate instead of profit from trade.

我觉的各种方法都可以赚钱的。关键是风险怎么控制住。... 100% agree.

market maker属于比较特别的。。。跟基金差别很大。。

xtrader

it's complicated...

原帖由 FJ8 于 2011-9-26 12:58 发表


挺好的，呵呵

xtrader是全职的投资者吗？

FJ8

原帖由 cannabis 于 2011-9-26 13:04 发表


针对交易次数，我们一般要求使用Daily EOD data的系统back testing交易次数达到一万次左右才行。
这也就要求你的系统必须要有能力在50个左右Out-of-sample市场上在过去10年20年的时间里同时盈利才行，这是针对使用dail ...

我又要崩溃了，我说的是怎么定义什么数量具有统计意义。。。。

教科书上说30次以上可以使用大数定理。。。。实际经验是200次以上。。。。

我可没有说200次就是高频交易了。。。

FJ8

原帖由 xtrader 于 2011-9-26 13:06 发表
it's complicated...

那你情况和我差不多。

猎梦人

原帖由 FJ8 于 2011-9-26 13:04 发表


我好伤心，你也没自己看我的贴嘛，我都30%了。

程序化交易，虽然也可以理解成机械化交易，但是我理解是‘编程序’交易。

过一阵我会在博客上写一些自动交易的平台。

成交量是果，因是交易策略。可能我的方法就不适合你，你的方法也不适合我。

我一直理解你是这个月交易800多张单，那么就不算上个月的利润，所以得出那个数据。

你说话有时感觉挺没谱的，你在海洋那里说是团队做，几个人，而在这里变成一个人机械交易了。

所以我经常搞不清怎么理解你说的话……

cannabis

原帖由 FJ8 于 2011-9-26 13:06 发表


我又要崩溃了，我说的是怎么定义什么数量具有统计意义。。。。

教科书上说30次以上可以使用大数定理。。。。实际经验是200次以上。。。。

我可没有说200次就是高频交易了。。。

我回答的就是你的怎么具有统计意义，没有在说高频。
我说的是机构及别的交易历史测试要求。

FJ8

原帖由 xtrader 于 2011-9-26 13:03 发表
i know a guy do 300+ a day.

lots of HFT traders are looking for rebate instead of profit from trade.

我觉的各种方法都可以赚钱的。关键是风险怎么控制住。... 100% agree.

这就是我想说的，交易量是果，交易策略是因。

某些人的策略的盈利点是为了吃返拥，那肯定是交易越多越好了，呵呵。

FJ8

原帖由 cannabis 于 2011-9-26 13:09 发表


我回答的就是你的怎么具有统计意义，没有在说高频。
我说的是机构及别的交易历史测试要求。

哦。