给孙辈投资时，要当心隐藏的税务陷阱

dootbear

澳洲人报：给孙辈投资时，要当心隐藏的税务陷阱

1.
来自新州的Mike问道：我们打算为三个孙辈设立投资账户，先投入一笔启动资金，然后在他们满18岁之前，定期往账户里追加。账户会以我们的名字代为托管，直到孩子达到那个年龄。我们不打算取出任何资金，希望把所有股息和利息都再投资。我们想了解资本利得税会怎么处理。


你愿意帮助孙辈，而且也有能力去做，这真是很好。

出现资本利得，从某种意义上说是“好问题”，因为这代表你赚钱了。资本利得在“实现”之前都只存在账面上；也就是要到你卖掉或发生交易时，才算实现。

如果你持有一项投资超过12个月，那么你可以对增值部分享受50%的减免。剩余的那部分，按你的边际税率纳税。

如果你在再投资的同时选择卖出，那么根据卖出的时间点和股息入账的时间，部分头寸可能达不到12个月的条件。如果你在市场下跌时卖出，也可能出现资本损失。损失不能用来抵扣普通收入。

能否把你的资金放在一种结构里，减少税负影响，从而让钱用得更久？文中没有说明孙辈几岁、你们的财务状况或你们的年龄，也不清楚你们是否退休，或如果在工作，你们的边际税率是多少。

如果资金是以代孙辈托管的信托方式投资，那么收益与增值将按你的边际税率纳税。如果把资金投到一种“投资债券（Invest in a bond）”（不是固定利率债券，而是债券式的投资结构 not a fixed-interest bond, but a bond structure），只要持有超过10年并满足所有条件，届时通常可以免税。

或者，如果你们已经退休，并且可以把资金放在养老金的“领取期”（pension）账户里，那么账户里的所有收益和增值都是免税的；同时你们也更灵活。这样做是否合适，也值得考虑。

你具体投什么，也会影响回报。比如，被称为“防御型”的投资,定期存款或高息储蓄账户,只有利息，没有资本增值。相反，黄金有资本增值但没有收入；债券/固定收益则兼有资本增值和利息收入。

如果你投资“增长型”资产，比如澳洲股票、国际股票、房地产、新兴市场或另类资产，它们既有资本增值又有收入；其中澳洲股票还会带来可抵税红利（franking credits）。

关键在于，根据投资期限、孙辈的年龄和你们的财务状况来制定策略。既要考虑税率，也要衡量你们愿意承担的风险，并思考你们将如何管理这些投资。什么才是合适的？

还有一个问题，通常也是我首先会问的：这笔钱是为了什么目的？是买车、读中学或大学，还是将来作为房屋首付？如果是房屋首付，那么要看他们的年龄，以及“首置业者”相关立法是否仍然有效；如果有效，把钱投向那里可能更合适。

2.
来自达尔文的Judy问道：我该如何安排购买伴侣住房的一半产权？

我的伴侣和他的继女，各自拥有我们现在居住单元房的一半产权。他们是按份共有（tenants in common）。我想买下她的一半份额。交易将通过产权转移完成，因此不需要支付中介佣金。这几乎会用光我的积蓄。我们两人都是领取年龄养老金的老人，没有其它收入来源。有没有一种方式可以促成这笔购买，并保证双方都有安全感？

在不了解你和你伴侣的财务状况、房屋价值、你们的年龄、你们的目标、开支计划，以及你们作为伴侣如何管理金钱的情况下，我可以先强调一些大家都会遇到的共同问题。

第一，生活成本显著上升，导致我们现在需要比过去更多的资金。几年前，按照澳洲退休公积金协会（ASFA）的标准，一对夫妇“舒适退休”的年花费大约是5.5万澳元。如今，这个数字上升到大约7.3万澳元。每年增加了将近2万澳元。

第二，我们的寿命更长了，这意味着需要准备更多资金来覆盖长寿带来的支出。还要记住，健康状况的变化和养老护理也可能成为需要考虑的因素。

所以，我的第一个问题是：你伴侣的女儿是否需要这笔钱？

看起来，如果你把所有资金都用来购买房屋份额，你就失去了流动性，这很可能会在长期里影响你的生活水平。

另一个需要考虑的是，你伴侣的遗嘱以及你伴侣女儿的遗嘱里怎么写。作为按份共有，各方各自拥有自己的份额，并可以按意愿处分各自的那一半产权。在这种情况下，如果你的伴侣去世，会发生什么？你的伴侣会把他的一半留给你吗？反过来，你又会怎么安排？

我不确定这套房子的价值，以及这是否意味着如果发生变故，你是否有能力拥有一处以你自己名义登记的住房；或者，你们是否有可能共同换一处住房。

还可以考虑另一种安排：为你设立对这处房产的“居住权”（life interest）。这样或许能让你保留你的流动资金，同时继续住在这套房里。但这也取决于你伴侣女儿的计划、她们的财务状况，以及她们遗嘱中的安排。

你还需要就年龄养老金，向Centrelink了解，作为“自住房屋持有者”或“非持有者”的不同认定，会带来怎样的影响。







来源：

https://www.theaustralian.com.au ... e19f7ab32976706?amp

Helen Baker
4 min read
October 23, 2025 - 5:00AM

dootbear

本文要点：

1. 以祖辈名义代管的孙辈投资，卖出才触发资本利得税；持有超12个月可获50%减免，亏损不能抵普通收入。

2. 结构选择影响税负：信托按个人税率，投资债券符合条件持有10年后通常免税；养老金领取期账户内收益免税。

3. 资产类别决定回报形态：防御型仅利息，黄金仅增值，债券兼有两者；增长型资产同时带来增值和分红，澳股还有可抵税红利。

4. 购房份额前需权衡流动性、寿命与费用、遗嘱与按份共有安排；可考虑设立居住权以保资金与居住稳定。

5. 成本上升与长寿提高资金需求；并需评估Centrelink认定、投资目的（教育/购房）与相关政策是否可用。

Amy_XY

1. 以祖辈名义代管的孙辈投资，卖出才触发资本利得税；持有超12个月可获50%减免，亏损不能抵普通收入。—-这个真正实施起来就会知道，绝没有这么简单，所有的分红就算你选再投资，ATO也会征税，而且是加在你的收入上收税。
至于孩子满18岁后转给孩子，是不是免税也取决于你开设帐户的设置，极有可能ATO仍然按最高税率征税。所以就是，你投资20年，以为你可以给孩子几十万，结果ATO直接收走一半

Mushroomm

文中没有提到任何一项税务是隐藏的，是陷阱。
所有的税务要求都是清清楚楚地摆在明面上的

Hillwang

这是一个残酷的事实。
父辈打算靠资金转移避税，税局已经堵上了这个口子。

hellobottle

买实体黄金吧  传统方法...

mdlp

实体黄金怕被盗。。。。

fuyao

Holly2583

OZ 真是全Shi ze Tax 最多的c