HISTORY PRESENT MYSTERY（2022年）

李闲闲

【后院一壶茶】，在元宇宙安个小小角落，一个自说自话地方，纪录一些市场的过去、现在和将来的思考或实践。



近些日子，总感觉澳洲股市比较坚挺。美股跌，澳洲股市升；美股小升，澳洲股指大升。

今天看了看美股市场里的一个追踪澳洲指数的ETF EWA，好家伙从澳洲指数来看，那是象奔着新高去了。



战争，高通涨和加息等等，对澳洲股市来说完全不是事儿的感觉。

今天悉尼下雨，不能去海滩的人群涌去了商业中心。很多人没带口罩，似乎根本不在意那上升的感染数字。总之给人的感觉澳洲经济很不错。

不管怎样，这上升的澳洲股市指数，总让人感觉心情舒畅，不是吗？

                    

李闲闲

【锂概念股】

这星期，锂概念股也出现了周级突破现象：



碳酸锂将达50万人民币一吨，给下游的电池和锂电动车带来了巨大的压力。去年11月以来锂矿价个飞涨带来的成本压力使美国锂概念ETF LIT下跌了近30%。现在锂电池被迫涨价，锂电动车也被迫涨价。涨价会影响锂电动车市场，在这种情况下锂概念ETF LIT出现了趋势向上突破现象，是暂时的反弹，还是锂矿价格上涨可能趋于平稳？这是个有趣的问题。还有另一个可能，就是股市奔向新高，带动锂概念股上涨。

锂概念ETF LIT里主要权重成份股是锂电池（象宁德时代）和电动车产商（如特斯拉和比亚迪）组成。澳洲锂矿股AKE和PLS等也是里面的成份股，但锂矿股占权重很小。

spin123

请问版主，这是不是跟RBA一直不加息有关？

当然我啥也不懂只知道持有些VAS

水月境天

没啥规律可言， 宁德时代这半年还是下跌的。
土澳一些小锂矿， 炒做明显。 追高必套。。

逍遥侠

风景这边独好。只因条件得天独厚。
商品资源价格飙升。不深涉地缘政治。加息节奏错开。

十月初八

第一段比喻很有意思,想到了美国中期选举和中国重要会议,想比之下对于世界经济,澳洲大选又变成了春风一阵,但是在ASX的市场上,大概是大选春风现在成了主旋律,过后才会交接给大boss?

李闲闲

美股圈看到一个有趣的故事。

A君在加拿大一个市政府已工作了十几年。夫妻俩也结婚十年，一直平平稳稳地过日，没有小孩。A君平日时间喜欢在网上打游戏，常常玩到很晚才睡觉。

2020年疫情发生，封锁时期呆在家里更是混天暗地打游戏，为此夫妻二人常闹口角。

妻子在圈子看见很多人在谈论抄股，于是就劝A君少玩游戏，去学炒股赚钱，而A君认为炒股是赌博，他对赌没兴趣。

二人磨到2020年下半年，A君勉强拿着妻子给的10万美元开始入市。

于是A君上论坛，看油管视频，半跟风半自己分析决定买卖，不到三个月帐户里的钱涨到了15万多。那时正是数字货币概念股，中概股，木头姐概念股狂奔时期，也是油管博主如土妹，老李等人受追捧的时期。A君投身其中不亦乐乎，玩了多年的游戏也疏远了。

天下没有不散的宴席，到了2021年初，原来被市场热捧的股票走到了头，但是习惯了盛宴热闹的人们，又怎么舍得离去？

接下来1年多，价投说中概股已跌入了击球区，芒格也买进了阿里，于是买进中概股。就这样A君是抄底，割肉，再抄底，再割肉，帐上的资金渐渐缩水。

随着相关股价长期底迷跟风者亏损惨重，曾被热捧过的油管博主土妹老李等，被骂得相续关了视频。被捧为女版巴菲特的木头姐也被华尔街群体嘲笑，有公司甚至推出了被人称为伐木ETF的ARKS，专门做空木头姐主基金ARKK的ETF。

当帐户上的数字只剩下1万多美金时，A君有些似梦初醒，恍恍惑惑地想着接下来怎么办。

退出抄股之意渐渐占上风，但心里又实在不甘心。正好那时有个帖子说中概股到了赌一把的时候，如果在这千栽难逢的机会来临时不拿出输得起钱来赌就是个X冒。

A君看了好几遍这个帖，决定把剩余的1万多ALL IN 一个中概股看多期权。“这是最后一次了，再也不进股市了”，想起了一年多苦远大于乐的抄股的日子，A君是百感交集。

ALL IN第三天，他看到了网上很多人在议论中概股。他登录进自己的帐户，原来那刺眼的数字现在变成了不可思议的23.7万。他三次退出再登录才相信眼前的一切，然后赶快清了仓位，让那个数字停止挑动停在一个固定值上。

至今都没搞明白为什么输，更不懂为什么一天就可赢那么多，他写道。他认为这只是不太可能的幸运，决定不再抄股，这样可留下个HAPPY ENDING。

这几天我去看看土妹和老李，发现他们又出视频了。。。

李闲闲

原油

美国原油钻井数量这星期是531，上个周期2018年底美国原油钻井数最高峰是888。

油价在升，美国石油公司产量增加很少。

原油商业库存在负油价时原油库存将满溢，现在库存接进最低库存线。

美国现在一直在释放战略储油，也就是说现在美油是处于消耗美国战略储油库存，但是战略储油库存是有下限的，不可能无限制释放战略储油。

最精彩的是，原油已聚积了庞大数量的做空单。在资本市场上低位聚积起的大量多单和高位聚积起的大量空单，大多数会被逼得仓惶出逃。虽然不能保证原油一定会出现高位逼空行情，但已有大型逼空的条件。如果真的出现逼空行情使原油大幅上涨，就是把仓位兑现的好时机。

吾生须臾

李闲闲 发表于 2022-3-28 11:15
美股圈看到一个有趣的故事。

A君在加拿大一个市政府已工作了十几年。夫妻俩也结婚十年，一直平平稳稳地过 ...

如果真的从此不入市 那就happy ending了
但…

乾坤离析

很好，很好。

水月境天

吾生须臾 发表于 2022-3-28 12:02
如果真的从此不入市 那就happy ending了
但…

等退休没事时候可以再回来玩玩。。

valley

因为澳洲是资源大国?

冲出藩篱

版主的故事发人深思：“我们赚的钱是不是我们能力范围内的钱”。
如果不是的话，那么靠运气赚的钱，还会靠运气还给市场。

melmonash

希望每人都能happy ending。

水月境天

The outlet also cited a recent report from Bank of America Securities’ China equity strategy team, which stated earlier in March that if China failed to manage the current wave, it “could cause significant downside to China’s GDP growth and disruption to the global supply chains in the near term, and potentially accelerate the decoupling and supply chain relocation in the medium term”.

俄乌战争是今年第一只黑天鹅。
上海疫情可能是第二只。对中国经济会有极大拖累。

李闲闲

【美股又要炒作大麻股？】

最近销售数据表明，美国大麻产品销售增长的同比下降趋势似乎趋于稳定，有些产品销售开始出现增长。

美国最大散户集中营WSB论坛有开始转向大麻股的倾向，美国大麻股做空仓位正面临被逼空或正在被逼空。

大麻股ETF MJ 我没有纳入想交易的ETF例表中，是因为 MJ 流动性不够，隐性交易成本高，而且大麻股炒作性质高。

既然美股论坛大麻股议论有转热的现象，我就在这里标注一下，澳洲的那些大麻股很可能会闻风而动，那些钱用得差不多的公司很可能借机增股圈钱，从而有一波增股圈钱行情，如果美国大麻股炒作时间够长的话。

这是美国大麻概念ETF MJ 的图表：

李闲闲

【支付板块】

根据美国最近分析师报告的统计，约48名分析师对支付板块评级的数据分别是：买入53%、跑赢大盘20%、持有19%、落后大盘5%和卖出3%，总评价为强烈买入。因此，美国的支付板块可能会迎来新的增长周期。不知在这种情况下，再完全看空澳洲支付板块股票的表现是否合时宜？

李闲闲

  【特斯拉又一次要拆股】

今天，特斯拉在推特上表示，将要求股东在今年的年度股东大会上投票授权增发股份，以实现拆股。

受疫情影响，特斯拉上海超级工厂停工4天，在这种情况下特斯拉官宣拆股，不得不承认背后的资本运作强大。所以，散户们还是谨慎看空做空特斯拉，今天一些用期权做空特斯拉本以为上海的消息会大赚一笔，结果是大亏。

itsallright

李闲闲 发表于 2022-3-29 09:34
【特斯拉又一次要拆股】

今天，特斯拉在推特上表示，将要求股东在今年的年度股东大会上投票授权增发股份 ...

小白请教版主拆股的目的是什么？

李闲闲

itsallright 发表于 2022-3-29 10:08
小白请教版主拆股的目的是什么？

股价大众化，可以使更多人参与股票交易，特别是现在占交易比重越来越大的期权市场。

moonhope

李闲闲 发表于 2022-3-29 08:37
【支付板块】

根据美国最近分析师报告的统计，约48名分析师对支付板块评级的数据分别是：买入53%、跑赢大 ...

支付股跌得都要爬不起来了。。。。

李闲闲

今天，美国房地美声明说，最新的30年期贷款的平均利率为4.67%。今天也是2022年第一季度最后一天，美国的国债收益率打破40年来的长期下跌趋势。

利率市场已预期，美联储可能会把压制通胀放在经济增长前面。

李闲闲

美国股市开始了静默期，市场缺少了一股买盘推动力——公司股票回购。基金组合季度平衡今天结束，这意味着组合平衡的股票抛压结束。4月份的走势估计是以财报预期为主。

李闲闲

【美股大麻股迎来一波热炒？】

大麻股ETF上星期突破下跌趋势后，这星期进行了回撤，巧的是回撤正好在下跌趋势线上。看图：



这时传来一个好消息，美东时间4月1日，美国众议院以220票对204票的微弱优势，投票通过了在全国范围内将大麻合法化的法案，同时还取消对与大麻有关的犯罪行为的刑事处罚。

大麻股和中概股一样，而且去年二月份同时到顶后开时了一年多的漫漫下跌。这次大麻股借着通过新法能否开始新的一轮牛市？

中概股现在也处在准突破时期，看看近二个星期是否完成突破？

加：没有赢利的股票，无论大饼画的有多大，市场风向转变后，这类不赚钱的公司会被市场淘汰的很彻底。上波炒作的大麻股，多已跌的到原股价10%以下，这种情况对什么赛道什么股一视同仁。在这种股票上，赚到了就是赢家，无所谓赚多赚少，因为绝大数的散户最后是死守亏损，越不甘心承人失败还不断加仓者更惨。

李闲闲

     【中概股再起风云】

4月2日，中国证监会就《关于加强境内企业境外发行证券和上市相关保密和档案管理工作的规定》公开征求意见。《规定》旨在为市场主体加强境外上市相关保密和档案管理提供更加清晰、透明和可操作的指引，为开展跨境审计监管合作拓宽制度空间。

这意味着，在美国上市的中国公司，要符合美国证监会的要求中概股才能避免退市风险。现在要看市场对这利好消息反应，如果长期趋势因此改变。。。

李闲闲

  【碳酸锂的价格趋势趋向走平？】

碳酸锂价格接近到顶的可能性越来越大。中国已定性这波碳酸锂价格涨10倍跟铁矿石一样炒作成份大于需求。从碳酸锂价格增长走势来看，已呈现连续3个月的增长下降走势。如图：



对于股票来说，狂欢最后一刻是高潮，当高潮来临时。。。。。。

李闲闲

【当我们谈泡沫时】

当我们谈泡沫时，意味着市场走势最好的时段来临，因为一个市场从复苏到价格顶点，泡沫阶段是价格增长最快时间最短时期。同时，在泡沫快速增长时期，价格涨的越高，聪明的参于者总是越走近出口。

冲出藩篱

1.大宗轮番上涨,大有不把实体经济拖到衰退不罢休的意思.
2.美国2年期及十年期利率已经倒挂,但是市场似乎不以为然.

市场的疯狂发人深思,只能说疫情期间各国狂印的货币依然在提供着超级流动性.
随着流动性的逐步回收,和通胀对实体经济的压制逐步显现,市场还是会冷静下来的.

我看高盛说美国会在明年进入衰退,估计股市会提前发出预警,估计今年下半年就会有所表示了.

李闲闲

  【欧美澳国债收益率集体飙升】

被拜登提名为美联储副主席的美联储理事布雷纳德说，美国通胀过高，现在压低通胀最为重要，美联储准备采取更强有力的行动。

布雷纳德称，美联储将继续通过一系列加息收紧货币，“最早5月开始快速缩减资产负债表（缩表）”，“鉴于复苏比上一个周期更强劲和更快，我预计缩表速度将比2017至2019年的上次周期快得多”。

为了在通胀失控之前必须压低通胀，一场技术性的经济衰退变得越来越可能。

今天美国10年期国债收益率大幅上升近6%。债券收益率飙升使得美国30年期抵押贷款利率涨破5.0%，这意味着美国房贷利息已从上星期的4.73%上升到了5%。

澳洲5年期国债收益率涨到2.70%，15年期国债收益率涨到3.00%。这使银行房屋贷款利息面临再次上调可能。

如果缩表最快将在5月份开始，股市就会面临很大的压力。缩表对资产价格的打击高于加息。

如果即将到来的财报显示美国上市公司赢利增长在减缓，那对股市将是“非常不幸”的消息，美股的这次反弹很可能被确认是熊市陷井。

李闲闲

上半年美联储基本思路如下：

1）压制通胀为首要目标。

2）供应链问题和劳工短缺问题，预期使美联储最快年底或明年初加息   到中性3%，一次加息0.5%完全可能。

3）商品通胀无法控制，就控制服务通胀，这意味着美联储将采取措施     打压风险资产价格。

4）如果加息到2.5%通胀没见放缓，劳动力市场依旧紧张，美联储将       采取更激进的手段。

但是，中国采用激进的清零政策抗疫使世界供应链问题更严重和对俄国越来越加重的制裁造成世界（特别是欧洲）能源和粮食供应，预估美联储现在的计划很可能达不到控制通胀目的。40年没见的高通胀趋势已形成，一般用温和的手段在短时间里难以消除。

高通胀是魔鬼，一旦这魔鬼成长成恶性通胀，那将吞噬一切经济增长成果。而要消灭恶性通胀，非得付出经济深度衰退代价。

从历史上看，2008年世界各国采用宽松政策以来，激进投资收益远大于保守投资。现在宽松政策将变成收紧政策，那么也许将来可以看到，保守投资至少可以守住财富，如再用激进投资（特别是用杆杠的投资）可能失去财富。

不管怎么样，没节制印钱的反作用可能只是刚刚开始，人们现在应该未雨绸缪，做好应对将来更高的通胀和越来越可能的世界经济衰退。