外汇操盘手完全洗脑手册

ForeverX

受echo和jelly鼓舞，转一个俺认为比较全面的做外汇的观念和心态培养教材。

一 “大部分人过程再辉煌，结局都是被市场消灭” 背后的秘密
很多时候，我们在努力学习的时候，是否应该想想我们是答案不正确呢？还是问题本身就是问题呢？如果是前者那么努力寻找答案是有意义的，如果是后者那么努力寻找答案是错误的升华了。

　　在我身边曾经有一个做铜期货的朋友，顺着前几年的商品期货牛市，大发了，从几十万到了上千万的浮动资产。但是后来的故事很悲惨，他现在连儿子的学费都没办法交出。这样的人市场上太多了，相信各位身边都会有类似的例子出现。而且这样的人很多很多，他们是幸运的，因为他们赚到过很多很多钱，他们又是不幸的，因为他们最后失去了所有。
　　
　　为什么一个行情最后，大部人都是亏的呢，而区别只是有的人一直默默的亏着，有少数幸运的人呢，有了一个辉煌的过程，最后被市场无情的消灭。这绝对不是一个技术问题，而是一个资金管理问题。所以很多人试图从技术上去解决问题只会让自己进入一个死胡同。
　　
　　我们来举个例子，就好像一场麻将在结束之前你不能说你今天赢了，只有离开了牌局，才算是结束了一场麻将，那么一场麻将中间，一副牌的输赢只是一场麻将的组成部分，我们不存在一个高手说自己可以在一场由100副牌组成的麻将中有100%的胜率，正常的4个水平差不多的人应该是25%的和牌率。这是概率。那么交易是什么，交易是混沌的，所以我们对行情的判断也只能是个概率问题，而不是数学题目那样看多看空是有绝对答案的。既然这样，我们就可以来看2种资金操作策略，1是将一笔资金，我们假设是10000美圆，分成10分投资，每次只投资1000美金，那么我们可以参与10次交易，那么一个优秀的交易员一般都只有70%左右的成功率，这是非常高了，在高就是神了，或者叫上帝吧。那么如果这个交易员每次失败亏损1000，成功盈利2000。那么按70%的成功率，他长久交易下去，他是盈利的，而且比较稳定，我们称为稳定盈利。这样的人在我看来就是高手，因为他们是唯一在市场中笑到最后的群体。第2种就是大部分人交易才策略，同样还是这个交易员，还是70%的成功率，但是每次都是满仓，而且大部分人都没有停损概念，于是当他的交易在顺趋势的过程中，他获得了非常丰厚的盈利，但是当遇到错误的时候，他前面的辉煌都瞬间坍塌，这样的交易模式只要不是有100%的胜率，结局都是注定的。很遗憾，我们市场中大部分交易员都是以这样的资金管理模式在交易。
　　
　　这2重交易模式，技术分析能力是一样的，但是不同的是交易理念，第一种模式是对市场混沌的理解做出的策略，他承认了市场的不可预测性，以概率取得胜利，虽然没有暴利，但是长期下来轻松稳定的盈利，利润相当的可观。
第二种模式是典型的线形思维，他们认为是市场是科学就和1+1=2一样是有答案的，而且是确定的，所以他们心中的高手是能有100%的胜率的，这样的思维导致了他们的行为模式是满仓交易，于是结果可想而知。

[ 本帖最后由 ForeverX 于 2009-7-12 18:43 编辑 ]

ForeverX

二、 不预测行情 不解释行情 （ForeverX注：这里“预测”更多的可以理解为“期望”）
　　
　　不预测行情，不解释行情。看到这样的标题，大部分的人都会问，那么我们为什么还要看行情呢？
　　
　　有这样的疑问并不奇怪，问题的关键还是思维，几乎所有的交易者都免不了要进入线性思维的领域，认为要盈利就必须对行情有正确的判断，于是预测市场就成了交易成功与否的关键点，几乎所有的交易者都在努力的提高自己的技术分析能力，对行情进行预测，并且不停的利用基本面消息去解释每天行情的走势，比如说我们经常听到，因为美股暴跌拖累了A股市场，那么真的有关系吗？那么美股涨的时候，A股跌有如何解释呢？其实绝大部分时候这2个市场是根本没有什么联系的，至少价格变动上是不存在多少关系的。特别是单日行情更是几乎没有借鉴意义。长期看可能反而形态上是有所关联的。在我们假设2个市场有80%的关联，那么问题也来，A品种和B品种都可以变动，并且A涨了并不代表B一定涨，还有A和B谁领导谁并没有定论，于是在这个思维下我们无法利用他们的关系去做出交易的决策，那对这个的深入分析也将是毫无实际意义的。
　　
　　我之所以说是线型思维的结果，那是因为，大部分交易者是以这样的思维在市场中交易的，他们的思维决定了他们的行为和分析方式，也决定了他们投资结果，这点在上面课程已经提到过了，那么不预测行情，不解释行情，我们做什么？这里我们来详细的思考一下市场的运作模式，然后我来理解下什么是非线形的思维模式。
　　
　　我们来思考这样一个问题，在一个100米的斜坡上，在固定的一个点上让10颗玻璃珠自由滚下来，结果会有10个落点。在10楼上让1片羽毛在同一个地方落下10次，落点也将是10个完全不同的地方。这就是混沌，在条件一样的情况下，过程并和结果并不一样，甚至可以说是几乎每次都不一样。我们的市场也同样拥有这样的特性，市场的运行的过程中，如果技术上的惯性让市场下跌，但是突然出了一个突发的事件，市场可能就会改变原来的方向，也可以做出更极端的反应，也可能没有反应，这些都不是可以去简单预测的，更不是技术分析能解决的。我们或许曾经嘲笑随机漫步理论，但是随机漫步理论并不是完全错误，技术分析方法分析市场也并不是完全正确的。
　　
　　那么我们来看看市场是如何产生价格的，如果突然出了一个利好消息，那么市场可以涨，而且也可以是跌，同样还可以是没什么反应。相信有过实盘经验的朋友，一定都遇到过这样的情况，利好涨所有人都理解，但是后面两种情况，大部分朋友都会骂娘。呵呵，那么我们把市场比做是一个女孩子，我们送女孩玫瑰，同样也会遇到这样的问题，如果女孩非常非常开心，那么送玫瑰她可能会高兴，并且亲你一下。如果女孩正好心情不好，可能对你的玫瑰无动于衷，如果女孩正好心情极度不爽，见到什么来气，那么你送上玫瑰，可能她会抓起杯子砸你。并不是玫瑰的问题，而是接受玫瑰的人的状态，性格，决定的。这就是非线性的混沌，我们的市场一个消息，如何起作用？那就比单个女孩要复杂多了，市场消息进入市场，每个人都会做出自己的看法，同时这个看法有根据市场的变化随时改变，在影响每个人，当人们对消息做出了反应，更多的人也被市场行为引导，那么价格就变化了。也就是价格需要人们反复的加工反馈，然后做出决定，最后决定又影响了市场的价格。在这样庞大的复杂的混沌世界里，市场价格的落点又岂能是技术分析这样单纯的技术的能预测的呢？
　　
　　那么技术分析是不是一无是处了呢？答案是否定的。我们在下面阐述。

[ 本帖最后由 ForeverX 于 2009-7-12 21:17 编辑 ]

ForeverX

三、技术分析的初衷

　　在我们刚进入市场的时候，第一本接触的书或许就是关于金融产品分析的书，书中自然就提到了基本分析，技术分析。2大范畴。并且技术分析被阐述为用来预测市场行情，是把握和分析较短时期价格变动的方法。对于这一点几乎所有人都是认同的。那么问题就来了，在这个思路下，人们开始深入的研究技术分析，认为自己预测错误是因为技术水平不够，于是在这个思路的发展下，什么万能指标，都出现了。这应该是技术分析的一个主流分支。但是很遗憾是错误的，就好比物理学上的对永动机的研究，问题不是研究的人不够聪明，不够努力，问题是这个项目的命题就是个错误，无论付出多少努力，结果都是失败，这不是答案的问题，而是问题本身就存在问题。论点本身不成立，论据的逻辑无论多么严谨都是毫无意义的！

　　这里展开一下，在金融产品的分析中，大部分人都只知道基本分析，技术分析2类，其实金融产品分析主要是4类，还有心理分析派，和学术分析派。心理分析派可以说和技术分析派是同宗，如果要打个比方的话，技术分析就好比是华山剑宗，心理分析就好比是华山气宗。很遗憾大部分技术分析派都只知道剑宗，而不知道气宗。但事实是技术分析如果抛弃了心理分析这个分支，就会流于表面。比如说，大家都知道移动平均线，可有多少人真的知道移动平均线为什么会有效？很多人说这代表市场平均价格，我说那是扯蛋。大家都知道趋势线，可有多少人又知道趋势线为什么有效？这都是技术分析派存在的问题，其实大部分市场人士不过就是为了技术分析而技术分析，为了解释行情而分析的伪技术派而已。还比如说黄金分割究竟是为什么有效？这些问题都是心理分析的范畴，其实都是技术分析体系下的，只是大部分人学习过于草率，甚至都没有听说过而已。 这里有必要再展开说下价值投资，价值投资是学术派投资的代表，其代表人物就是巴非特，而大部分人都以为巴非特是基本分析，甚至以为价值投资是简单的基本面分析。关于价值投资和基本面分析就不展开了，你应该知道是个误区，而且也是大部分经济人和分析师故意布局的迷阵。
　
　　关于技术分析背后的意义，以后课程展开单独分析。
　
　　技术分析最早出现在19世纪80年代，其发展之初是为了解读市场，而不是预测市场，比如我们拿形态来说，头肩顶形态的经典书上，从来没有说过头肩顶形态是看跌的，事实上，头肩顶形态在古典的技术分析书籍上都是以一种多头上冲乏力，市场缺乏继续上攻的动力来解释。但是也同时非常清楚的告诉你，头肩顶形态可以是顶部形态，也可以是中继续形态。有人说那为什么会有头肩顶形态的下跌冲击力一说呢？没错按颈线到头的1倍距离计算，但是请好好看文字，是不是说如果头肩顶成立的话是这样计算，注意是“如果”，也就是这个是有前提的，而不是说一定的。在说锤子线，锤子线是说明价格到这个位置出现了松动，但并不代表价格就必然反转。说白了所有技术都是2面的，你可以去看任何一个图，在任何一点，如果价格上去了，自然任何技术都有价格上去的解释，并且相当合理，如果价格下去了，也同样任何技术都可以非常合理的解释为什么下去了。说到这里很多朋友不免有些失望了。
　
　　但是技术分析还是非常有意义的，关键就是他可以告诉我们在什么位置做什么交易是最最高胜算的，同时也告诉了我们如果错了，我们应该在什么地方停损，将投机成本控制在最小的范围之内，这是关键。要理解这一点我们就要来思考，技术分析的在产生的时候，就是为了要我们通过价格的变化速度，时间，或者说斜率来解读出市场多空力量的起伏。而锤子线，头肩顶，这些呢又是典型的力量平衡所产生的特殊符号。这些特殊符号是用来解读市场多空力量的强弱，并且对市场有所把握，好的交易员的盘感就是通过对市场多空斗争的解读而来的。但是这里需要强调的是，多空强弱并不代表接下来市场就一定会按强的一方去发展，那是线性思维的思考，我们只能说多头强的时候，做多比较容易胜出，而且会选择在多头趋势逢调整做多，而不是去做空回调行情。总之技术分析是为了我们提高交易胜算服务的。怎么提高？我们以后的课程会讲。现在先进行交易思维的彻底梳理。否则技术在好，对一个思路不清的人来说，都是扯谈。就好比你知道独孤九剑好，可直接和你说什么无招胜有招，你就觉得是狗屁，就会觉得独孤九剑他奶奶的不过是忽悠人的一套形而上学而已。

　　在我们刚刚踏入市场的第一刻起，我们就教育成利用基本分析和技术分析相结合的方式去分析预测市场的走势。这是一个错误的开始，于是在一个错误的目标上，无数人努力的学习，研究，最后失败而结束。浑然不知错的不是自己，而是目标。我们学习国内技术分析书，我可以说基本上没几本值得看的，都是对真正技术分析的精髓的歪曲理解，而且所谓的发展和深入，本身就是在预测市场这个目标下的，其根本就是错的，于是看的人就更不可能跳出这个错误的旋涡了。
　　这和试图发明永动机没有什么本质的区别！

ForeverX后记补充：

       指标技术分析是从不预测行情的，它属于统计学范畴，给出的只是一个概率分析。也就是说技术指标只能给我们发出买卖信号，而不可能告诉我们市场必定会发生什么事情。这是对技术分析简单的介绍。　　
　　
　　技术指标从大的角度来看，不外乎就是两种完全对立的思想：一种是趋势思想，一种是整理思想。前者因为上涨而买入，后者因为下跌而买入。前者是使用以均线系统为首的“趋向指标”，后者是使用以kdj指标为首“超买超卖”指标。使用技术指标的关键就是：在某个特定市场找到适合分析尺度的技术指标，或者说找到适合某种指标的市场尺度。
　　
　　在上证指数的周(日)线可以发现明显的趋势特征，但在月线中却可以发现明显的周期整理特征；而在伦敦铜的月线中可以发现明显的趋势特征，但在年线中却可以发现明显的周期整理特征……任何市场在不同的尺度上都分别呈现趋势和整理的两种特征，市场就是两种矛盾的统一体。
　　技术分析简单的含义就是：选择尺度，承担阶段。选择具有明显特征的尺度，承担小范围内（阶段）中相反特征带来的成本。这就是技术分析必然会有“缺陷”（成本）的原因，这种“缺陷”（成本）是无法避免的。
　　交易不是精确的科学，而是一种心态的锻炼，一种赌术的培养。成功的投资者，都是在完全不具有必然性的市场中，找到一丝必然性来实现最终盈利的！往往这种一丝的必然性不是来源于市场，而是自己的策略！
　　策略很简单，更关键的是心态。要知道我们玩游戏的时候，是明知道固定的概率！而市场却只能给我们一个大致的概率，不可能如此的清晰！

[ 本帖最后由 ForeverX 于 2009-7-12 21:02 编辑 ]

ForeverX

四、交易者的三重境界

         第一层境界：寻寻觅觅，冷冷清清，凄凄惨惨戚戚。
　　
　　
　　 这一境界的特点是：你以为交易其实很简单。操作上随意性很强，频繁进出市场并且无明确依据。结果是输多嬴少。心态上恐惧、贪婪和侥幸心理不断在你的内心冲突。一亏损精神就高度紧张，一盈利就高度亢奋。这是交易的初级阶段，你离成功还长路漫漫！
　　
　　第二层境界：衣带渐宽终不悔，为伊消得人憔悴。
　
　　 这一境界的特点是：你认识到交易其实不简单。操作上，你已经明白不能蛮干，要有方法和技巧，于是你想方设法寻找和学习各种“秘诀”。你知道要止损，但是不知道怎样设置止损才合适，有时候价格在你止损后又按你原来的入场方向走，于是你很懊悔，这也是有时候你又不进行止损的理由。你也尝试钻研各种技术指标，试图找出赚钱的捷径。有时候你根据股评专家并参照自己的分析进行操作。赚钱的时候你不知道为什么赚钱，亏损的时候你也稀里糊涂。在这个层次，你有过赚大钱经历，也是你“衣带渐宽终不悔”的精神支柱。但你也经历过亏损到令你“食无味，寝无眠”的时候，真可谓“为伊消得人憔悴”也。你的心态会随着帐面的盈亏而起伏，有一定的耐心，但恐惧和贪婪始终左右着你的操作。虽然你不能形成自己完整的操作模式，但总的来说你在总结经验和分析自己的错误中不断进步。
　　
　　第三层境界：众里寻他千百度，蓦然回首，那人却在灯火阑珊处。
　
　　 这一层境界的特点：你茅塞顿开，交易也就这么简单。在操作上，你有完整的操作模式，有明确的作战计划，你的操作有明确的依据。虽然有时候你还是会亏钱，但亏钱时你及时止损，只亏小钱；赚钱时你能让利润奔跑。心态上，良好的心态主导你的意识。面对股股市的涨涨跌跌的，你心如止水，你能耐得住寂寞，在该出手时就出手！回首走过的历程，你认为你走这条路是正确的，你明白交易其实就是要炒掉人性的弱点。在交易成功的同时，你在不知不觉中也把自己的人生境界炒到一个新的高度。
　
　　（以上文字为网络转载，一直很喜欢看，所以借用过来。以下文字为我的解释）
　
　　这段不同时候读来不同感觉
　　
　　刚入行时候，读他觉得是废话，说和没说一样，觉得这个市场上到处是废话，有本事告诉我点实在的，比如明天行情走，那才叫实在，叫本事，你说明白了那才是能耐，呵呵
　　
　　当深入研究了技术，有点骄傲，觉得这个写的太浅了点，因为那时候觉得交易是可以预测的，所以不需要什么人性啊，人心啊那么多滑头的东西，呵呵，那时候既骄傲又迷惘。
　　
　　如今在看这段话，感叹写这段话人的功底啊。细细品来，别有一番滋味啊。不预测多空，心如止水，该交易的时候，交易一下，总是那么从容，那么宁静，要做到这样不仅仅的是技术，更多的是理念，是一种领悟，是道，是修为。

　　道家说世界从 无---有---无
　　
　　学习从 简单---复杂---简单
　　
　　交易从 认为无法预测---认为可以预测---明白无法预测
　　
　　生命从 无---生---死
　　
　　价格从 静---动---静
　　
　　佛家修道从 不知道---知道---不知道
　　
　　价格的运动从 认为没有规律---认为有规律---明白没有规律但是有次序
　　
　　此不知非彼不知
　　
　　呵呵 又有几个人能领悟呢。（ForeverX 注：唯使君与孤尔！）

[ 本帖最后由 ForeverX 于 2009-7-12 17:02 编辑 ]

ForeverX

五、不识庐山真面目,只缘身在此山中

　　关于市场，我们习惯在面对它的时候去分析他，预测他，我们的目的是盈利，也就是战胜他，或者说是去主导他。我们总是离他那么的近，近到时时刻刻，孟不离焦（这个单词我没研究过是什么意思，但是这是一个曾经在我生命中非常重要的女人用来形容我和她关系的词，我想大概就是形影不离的意思吧）。我们总是带着我们的欲望，我们的期望，我们的希望去期望他，去分析他，或者更多的是去命令他。我们总是主观的去对待这个大自然的衍生体，这个大自然的影射。
　　
　　老爸说任何事情和钱扯上关系性质就变了，我们看市场也是如此，当我们多单被套的时候我们总是在找价格会涨的理由，当我们空单被套的时候，我们总是在找价格下跌的理由。那不叫分析，那叫期望，或者说幻想。市场就好比是大海，你离他太近，你好比是一个水手常年在大海航行，你看到的只有海浪。可是如果你换个角度，成为一名生活在海边的渔夫呢？你能看到的就不同了，你能看到潮汐，能看到每年8月潮水涨起来了，冬天又退下去了。潮汐在一个月中又是从落到起在到落的消涨，而这些作为一个水手，他是不知道的。而市场中大部分交易者都是水手，他们努力的和大海奋斗，但是结局却是注定的。
　　
　　打个比喻，拿股票市场来说，做短线就好比在赌明天的天气比今天热还是冷，因为你在市场中，你就只能看到昨天，今天，明天。长线就好比是赌8月比12月要冷。哪个简单不言而喻。我不想回答股票的问题，因为在我眼里股票就是一个无风险的资金放大器。只是机会太少了。我不想太多谈股票，因为单边没有杠杆的市场，太单纯，我所教受的是双边市场或者更复杂的交易品种的思维。外汇保证金 黄金 期货 还有期权交易的思路（这些我都很认真的去从事过），因为只有这些才能打开我们的思维，去理解市场。所以请一些朋友可以去找这些市场的资料来学习学习。
　　
　　很多市场中的交易员，从他进入市场，到离开市场那一刻，从来没有一分钟是真的思考过市场的问题。而只是考虑市场价格和他的交易头寸的关系。如果你现在还是亏损，或者对市场非常迷惘，那么请你空仓好好看看这个市场，好好看看你身边的人，好好想想市场这个游戏本身的问题。这个游戏谁赚了，谁亏了，谁在引导别人走进错误的圈套，谁编制的陷阱，谁在往里跳，谁又在偷偷的笑。生旦净末丑，你演了哪个角色，谁又演了哪个角色。人生如戏，市场同样是一个场戏，他同样等级森严。大部分人只是演了个丑角，并且在他们的角色演完后，还不曾知道市场上还有其他角色的存在。我无意去披露市场中各个阶层的故事，因为这是个弱肉强食的环境，而强大的理由不是仅仅是资金，而是你的思维。
　　
　　最后我想说：“我的朋友，也许你应该放下你手里的仓，用一颗单纯的心，远远的看看我们的市场，好好的思考他究竟是什么。”
　　
　　“世界就是一场戏，你见到的你所听到的都不过是少数人导演给你的看的。”最后送各位这句话，助各位开悟。

[ 本帖最后由 ForeverX 于 2009-7-12 17:04 编辑 ]

ForeverX

六、技术分析的意义

　　技术分析在大众的眼里就是数学分析,是统计学,是数学模型.认为技术分析的数学模型是技术分析的最高境界,于是各种各样的技术指标,自动交易系统,分析软件应运而生了.越是高科技的似乎越是牛B,但是很遗憾,我们前面说过市场是混沌的,而科技是线性科学,所以用线性科学去指导交易将一败涂地.
　　
　　举个例子,一个以30日均线做为多空分界的交易系统,如果上破30那么做多,如果没有破就做空,这样的一个系统,你在事后的盘面上看也许,觉得这个系统简直是趋于完美的.但是很可惜,这不过是没有实盘交易的人的一相情愿而已.我们来考虑实盘中的问题,30日线往往是一条非常重要的技术线,于是在这个位置多空争夺也将非常激烈,可能会在1小时以上在这个位置上下波动20-30次,如果是这样的情况,这个系统将瘫痪,如果还是严格按这个系统操作,那么就等于将交易的方向押在了第一次到30日线,是突破还是被阻挡,以此来交易.那这个系统就毫无意义了.所以一套优秀的交易系统只存在于我们的脑海里,无法做成交易系统.交易系统的难就难在,系统可能很简单,但是机器不能帮我们执行,而我们又有太多的情感,于是我们可能也无法完美的执行我们的系统,所以高手往往系统很简单,但是,他的个人的交易修为也就是交易心态上的造诣是非常高的.(注:交易心态和交易后心态是不一样,完全不一样的,所谓的交易心态是交易过程中开单,开单后,平仓,过程中的心态的控制,控制你的恐惧,贪恋的能力.而大部分人所谓的心态好不过是亏钱后如何忘记这痛苦,并且继续坚强的生活下去,这就不是交易心态了,而是交易失败后的自我调整,严格说这和交易心态是毫无关系的,所以可以这样说，大部分人,根本就没有过所谓的交易心态.) 所以交易模型越复杂就越没有意义,关键是人,不是系统.
　　
　　很多人说很多股票软件的统计效果都很高,是的,首先上面我们说过没有考虑实盘情况,对与股票单边市场,他的分析软件,我们可以更深入的思考另一个问题,就是所谓的多高的股票软件都是出现在牛市后期,而所谓的测试,都是测试的牛市这个阶段的数据,所以他的成功率会非常高,而当你用他来处理熊市的市场,那就无异于自杀了.用一个成语,那叫刻舟求剑.
　　
　　很遗憾以上所说的技术分析是对技术分析的错误理解,和错误理解的延伸.将技术分析归纳为数理分析本来就是个荒谬的错误,发展成复杂的是数理模型更是错误的升华与延续.
　　
　　我们来举个例子,就拿常用的趋势分析来说,趋势线很多人都用,但是你在画出线后,你知道你为什么要按这条线去交易呢,这不过是你一相情愿的在图上画的一条线而已,如果你就因为这样一条随意涂的线的去决定你几万,几百万的交易,那是不是对自己的交易太不负责了呢?是的我相信所有的交易员都有这样的想法.
　　
　　那我们就来看看这个图.



　　第四个踩线点的意义,我们用一个经典心理学案例来说明.
　　
　　“囚徒困境”说的是两个囚犯的故事。这两个囚徒一起做坏事，结果被警察发现抓了起来，分别关在两个独立的不能互通信息的牢房里进行审讯。在这种情形下，两个囚犯都可以做出自己的选择：或者供出他的同伙(即与警察合作，从而背叛他的同伙)，或者保持沉默(也就是与他的同伙合作，而不是与警察合作)。这两个囚犯都知道，如果他俩都能保持沉默的话，就都会被释放，因为只要他们拒不承认，警方无法给他们定罪。但警方也明白这一点，所以他们就给了这两个囚犯一点儿刺激：如果他们中的一个人背叛，即告发他的同伙，那么他就可以被无罪释放，同时还可以得到一笔奖金。而他的同伙就会被按照最重的罪来判决，并且为了加重惩罚，还要对他施以罚款，作为对告发者的奖赏。当然，如果这两个囚犯互相背叛的话，两个人都会被按照最重的罪来判决，谁也不会得到奖赏。
　　
　　那么，这两个囚犯该怎么办呢？是选择互相合作还是互相背叛？从表面上看，他们应该互相合作，保持沉默，因为这样他们俩都能得到最好的结果：自由。但他们不得不仔细考虑对方可能采取什么选择。A犯不是个傻子，他马上意识到，他根本无法相信他的同伙不会向警方提供对他不利的证据，然后带着一笔丰厚的奖赏出狱而去，让他独自坐牢。这种想法的诱惑力实在太大了。但他也意识到，他的同伙也不是傻子，也会这样来设想他。所以A犯的结论是，唯一理性的选择就是背叛同伙，把一切都告诉警方，因为如果他的同伙笨得只会保持沉默，那么他就会是那个带奖出狱的幸运者了。而如果他的同伙也根据这个逻辑向警方交代了，那么，A犯反正也得服刑，起码他不必在这之上再被罚款。所以其结果就是，这两个囚犯按照不顾一切的逻辑得到了最糟糕的报应：坐牢。
　　
　　看完上面的一段,我想应该明白了,在第三,第四个落点位置,有空头仓的人会在这里想啊,如果这里起来,那么无疑平空开多是最合理的操作,如果没起来,那么这里平了先,突破确认后在空可,避免风险.多头的呢,这里可以多一单,如果破了在空也可以,所以他们会选择在这里多.所以在没破前,多空都选择了看多,因为这是最有利的选择,而如果破了多空都选择空.
　　
　　那么这个第三和第四个落点.就是价格的死穴,这里我们可以做出非常优秀的交易决策,立于不败之地.以尽量小的交易成本,去博取尽可能多的盈利.
　　
　　每个经典的技术分析都是都有自己背后的意义,而支持起技术分析意义的是人,人的一致性反应.如果一个没人知道的技术或者指标,他的技术意义约等于0.
　　
　　今天不过是抛个砖,我觉得关于技术分析点到这里就够了,因为真的想去学习的人,得到这个思路就够了，他会去深入的按这个思路思考学习的,如果一个没有基本的思考能力的人,他只会问更多,但是在我看来这样的人是不适合做这个行业的,只能浪费我的时间,因为我花同样的精力可以培养出优秀的交易员,而不会思考的,只能成为一个普通的背书者.
　　
　　不要问我技术分析的问题,自己思考.我要说的已经无比透彻.

[ 本帖最后由 ForeverX 于 2009-7-12 20:23 编辑 ]

ForeverX

七、境界

　　 选择这个题目的时候，我考虑很久，这将是一篇让高手得到共鸣，让新手觉得过分形而上的文章。关键不在文章本身，而在读者自身的修为。最后我决定写出来，这是一种表达。
　　
　　 对于交易而言，交易就只是交易而已，和钱无关，和任何事情都没有关系。交易只有正确的交易和错误的交易两种，正确的交易并不一定是盈利的，它包括做对了方向盈利的交易单，和做错了方向停损的交易，不管是哪一种，最后你都应该感觉到快乐。当你停损后避免了更大的损失的时候，你的交易决策是正确的。错误的交易分为三种，第一种是看错了方向亏损的交易，第二种是看错了方向却盈利的交易，第三种是看对方向却微利离开。后者虽然盈利，但是却将自己暴露在无限大的风险之下。我带过很多交易员，当他们还是新手的时候，我看到了同样的错误，很多交易员，总是在盈利10点20点的时候离开市场，他们大部分属于经常性的参与了后2种错误交易模式中，看对方向微利离开，看错方向盈利离开。问题不是技术，而是境界。
　　
　　 很多人说条条大路通罗马，但是我说在交易上这一定是错了，在交易中我们应该去理解，幸福的家庭都是类似的。也就是说成功交易的思路只有一条是正确的，但是交易的分析方式可以是条条大路同罗马，但是交易理念却只有华山一条路。很多人认为这样很固执，很可惜，这是2个境界的人的对话，争论毫无意义。
　　
　　 我喜欢看金庸武侠，我们就用里面的武功体系来理解我们在交易中的境界吧。
　　
　　 武功的第一层境界，能将某套功夫熟练的打出来，炉火纯青的打出，一般人通过勤学苦练都能到达这个境界。很可惜，我们的市场中绝大部分人连这个基本的要求的没有达到。在这一层境界，你要熟悉技术分析的种类特征，每种技术的特点，并且修看过各种技术分析的正源，其发明者的初衷是什么，发明者是如何应用的，有什么忠告。但是很可惜，知道RSI却鲜有人知道RSI的背离是怎么一回事。（别说你知道，其实你根本就不知道，因为你不过是道听途说来的背离知识，那是错的）。知道均线金叉死叉的人不在少数，但是有几个人觉得是有用的呢？问题不在技术本身，而是那个用此技术的人，根本就没有认真研究过，只是道听途说而已。在武林中，大部分人比如全真7子，各大门派的弟子，大多只是这层境界，不遇到到高手，还可以，一遇到高手，大多是还没反应过来，就已经输掉了。这一层境界的人，没有深入去研究过他所用的武功，只是把系统的武功分解成各种动作，失去了功夫本身的灵魂。就好比我们有的人5官每个都长的好看，鼻子是鼻子，眼睛是眼睛，可是放一起就是看着不漂亮，一个道理。
　　
　　 武功的第二层境界，能将武功融会贯通，同一种功夫他打出来和别人打出来就是不一样，这个时候，就所谓的人剑合一，天人合一。这里开始走向务虚的第一步，对功夫的认识也深入了一层，我们常常听说剑是有灵魂的，是有感情的。很多做玉石的人，都说石头是有灵气，有生命有性格的，到了这层境界，他能真正的去体会兵器，体会功夫的生命，功夫的灵气，这是对自己所从事的事物的新的认识，新的理解。外人看来是疯子，实质不然。是一种进阶的过程。很多到了这层境界的人，能体会到K线发出的呼喊，能感受到均线的生命力，能体会到价格的凶猛冲刺，衰退，消亡，积蓄，再发力的过程。就好比在好的书法，最后总归是那神韵感动人。能看懂那神韵的人才有资格去品论一帖字，一幅画。才有资格去华山论剑。
　　
　　 武功的第三层境界，发展，求变。所谓发展就是将很多东西融会贯通，比如判官笔法，将书法融入武功，独创了判官笔，还有看到蛇攻击，创立了金蛇剑，以及小无相功夫。还有各种不同的功夫，都是以一种灵感所创立的，其实各种功夫，各种技术，甚至各个行业的道理都像是挖井，哪个地方挖都能挖到水，而且最后发现水位都是相同的。每种功夫到了最后道理都是一样的。但是这个境界的人，还只是靠独创出来的功夫，新奇而制胜，比如南海鳄神之类，就是如此。这里不得不提一提百花错拳，这套拳法粗看全是错的，集所有拳法精髓，但是都是在半路变招，所有熟悉各路武功的老手，很容易被骗，而败走。
　　
　　 到此之前，都是有招。还没有踏入高境界的门槛。
　　
　　 武功的第四层境界，无招。 所谓的无招并非真的站着不动，而是说没有固定的招式，比如判官笔虽精妙，但却还属于有招的范畴，而独孤九剑只有9式，没有固定的先后招式，剑锋在上则顺势霹，剑锋在下则顺势挑，一切怎么实用怎么来毫无固定章法可言。只看到对方招式的破招，然后对其攻击，完全没有任何把式。是一套在实战中最最实用的剑法。不可拘泥，要随机应变。风清扬传授给令狐冲的独孤九剑，就是最繁难的剑法，但学会之后，他却要令狐冲尽数忘却，只存其意。这就是所谓的剑意，而非剑招。招可忘记，但要存其意。这就是一种大师的境界了。比如书法，大师从不拘泥，怎么舒服怎么来，怎么顺势怎么来，最后浑然天成，毫无做作，思想体现的淋漓尽致。在比如交易，交易的关键是趋势，那么所有趋势线，均线，黄金分割等等都是死的招而已，抓趋势是一种剑意，和剑本身无关，不用这些技术一样能抓到趋势。而不需要拘泥于这些无关紧要的细节之中。
　　
　　 武功的第五层境界，信手拈来。这个境界在整个武侠世界中只有一个人到达，那就是萧峰。无论什么平庸的掌法，在他打来都是气势恢宏，能将平庸的东西打出气势，那是当之不愧的王者，就好比在火车面前在精巧的抵抗都毫无意义。如果独孤九剑是取巧的话，专攻别人破绽的取巧功夫的话，那么萧峰就是在无招的境界上加入了一种气势，将对方直接压制住了。可惜这样境界的大部分人是渴望不可及的。在我毕生从未遇到过这样的人。（ForeverX注：人？机构？上帝？OMG. 武侠归武侠，千万别走火入魔。。。）
　　
　　 这一段我写过很多遍，但是从来没有这样系统的说过。只言片语总是被歪曲理解，也许这是我最系统的阐述了。

[ 本帖最后由 ForeverX 于 2009-7-12 17:13 编辑 ]

ForeverX

八、关于成功率
(ForeverX注：俺认为好的交易系统决定于损益比例和成功率，讲课的大湿这部分可能啰嗦了）

　　关于交易系统，在我的交易生涯中，见过无数的交易系统，最后必须承认的是，交易系统只能用人来承载，任何系统都是活的，用机器承载将失败，这一点在前面的课程中已经展开陈述，这里不重复了。
　　
　　关于一个好的交易系统，往往大部分都只去看以个成功率是多少，那固然重要，但是单单只看成功率却是毫无意义的，还必须加入一些检验成功率的标准，比如检验成功失败的一个标准，也就是停损点。如果成功后能有多少的平均赢利。跳开这2点，任何一个单独提出的成功率都毫无意义。
　　
　　我们来看下面几个情况
　　
　　1、假设你有无限多的资金，当你被套后，没有停损设置，只要不是在历史最高最低点的话，理论上说你总是能解套的，只是时间问题。这样你的成功率将是100%。在我看来这是毫无意义的事情。同时很多人做模拟的时候，就是以这样的模式在交易，所以会觉得模拟很轻松就赚钱，而实盘却做不到。关键并不是心态，而是你放松了自己的条件。
　　
　　2、假设你有10000资金，开1手，每次看错500点停损，也就是是你检验一个交易是否看错的标准时500点，同时你每成功一次可能只有100点。大部分只有交易的人，都是大损小赢的典型。那么你可能有90%的成功率。单未必能盈利，同时连续看错2次就会被市场消灭。
　　
　　3、假设你有10000资金，开1手，每次看错200点停损，也就是你检验一个交易是否看错的标准时200点，同时你每成功一次只有200点，只有你如果成功率是60%你是盈利的。
　　
　　4、在我的交易中，我的停损是固定的50点，每次用来检验错误的标准时50点，同时平均成功一次将得到180点的盈利。我的成功率是58.8%.
　　
　　在我们的交易中总是看到吹嘘自己成功率是90%以上的交易系统，到底有及个是有意义的呢。如果系统损100点，平均每次盈利200点，能有60%的成功率就已经是非常优秀的。单独一味强调和追求成功率都毫无意义。
　　
　　实盘后我们必须在有限的损点下看对趋势，这才是为什么那么多人模拟盈利，实盘亏损的根本原因，因为条件变的更加苛刻了。
　　
　　同时只要你不是有无限的资金，靠死扛总有一次会死的很难看，这又回到了课程1所说过的，为什么很多人最后的解局那么难看。

[ 本帖最后由 ForeverX 于 2009-7-12 17:22 编辑 ]

ForeverX

九、交易系统

写到交易系统，这个课程的时候，几乎90%以上的人都已经不能理解我写的是什么了。（ForeverX注：俺也有点晕，有一阵不停回想九阳神功、九阴真经、易筋经、无招胜有招、手中无剑心中有剑，中功/FL 。。。OMG）
　　
　　交易分析分成2种，第一种是利用工具去分析理解市场，比如用均线的，用趋势的，用黄金分割的，用RSI的，这个层面的人还是停留在通过工具来理解交易市场，低水平一点的呢，通过对市场的预测去交易。高水平一点的呢，通过对市场的关键点的布置单进行交易。第一层的人就不说了，第二层的人是通过关键点，不进行多空交易方向的预测，而是在多空拉锯点，进行等待胜负分晓之后的交易，这就是一种相当高水平的交易模式了。
　　
　　这第二层交易的人群已经是非常少了，这是典型的趋势交易者，在趋势中交易，关键点进行交易，以高概略取得胜利。但是这样问题就来了。我们人总是会有一个阶段的一个阶段的状态，比如有时候状态特别好，连续80%的交易都是正确的，顺风顺水的。但是也会有时候，状态不好，你的心和市场背离了，怎么做怎么错，你做多市场就空，你做空了市场就多。多也被灭，空有也被灭。50点损被打，100点损也被打，放到200点损也被打，怎么交易怎么错。这样的情况相信有过丰富交易经验的朋友都遇到过。其实一个人，他可以在一段时间内，非常成功，也可以在一段时间内非常失败，所以一个人其实在更长的时间来看，技术水平再好，其综合的成功率也只有50%左右，因为市场是不可以预测的，是关键点随机漫步的（关键点随机漫步是指在关键的多空关键位置，上和下都是随机的不可预测的，不可预测是相对能肯定的说是多是空来说的。关键点之间是倾向于趋势的，因为到下个位置前我们必须承认市场是有惯性的，但是在任何一个点上又会受到各种不可预测的突发情况的影响，而走出非理性的突发行情，）。所以市场应该是任何点都可能走出任何方向大小的行情的，同时在市场比较有序的时候，市场在下一个支撑和阻力之间是有惯性运动的，但是在支撑和阻力上又是随机漫步的。于是靠人的意识去交易就会因为人的状态而变的极其的不稳定。有时候会让人崩溃。
　　
　　关键是交易和交易之间是分裂的，成功率的基础是人的判断，而人的判断是不稳定的，所以很多优秀的交易者最后都是感觉到很累很崩溃。而交易和交易之间是分散的，没有联系的。于是交易就变的很折磨人。
　　
　　换个角度想，如果人从长期看，基本上都是50%的成功率。那么我们可以寻找一种系统，这个系统只要平均盈利比平均亏损大，那么50%的成功率就可以稳定盈利，亏损是代表判断一个系统中交易成败的成本，也就是系统的固定停损水平。赢利有是一套平仓方法，这个平仓方法的盈利水平就是系统的盈利能力。而交易的系统可以是依据一条均线，或者是一个什么指标去做的。但是系统一定是非常简单的。

[ 本帖最后由 ForeverX 于 2009-7-17 13:50 编辑 ]

ta_xiang

顶，期待继续！

zyzbill

从中功到FL大法，都是极好操盘内功心法！！

猎梦人

楼上的，中功和FL大法能用来交易外汇、股票、期货，CFD吗？有时间你可以研究一下。
江湖传言据说有气功大师帮人分析外汇的。

[ 本帖最后由 Echo2006 于 2009-7-12 14:48 编辑 ]

hohoho

thanks for sharing...

lifejoy

看的出来是个境界很高的人才能写出来的东西。

   这个心理博弈的例子非常精彩，我看过一本心理对抗分析的书，看后获益非浅。。。。。因为股票其实是人做的，所以心理分析是非常非常重要的因子。。。

ios

刚开始学习。

jewar

学习了，各行各业的高手心态都一样，殊途同归

7175

精妙，希望众多外汇投资者能悟出其中真谛而开始盈利。这也是为什么不鼓励超短线行为的原因，抗风险能力太低，可操作空间太小。
从入行以来，从未停止过劝人少做超短线，始终有提醒千万止损，可依然有99%以上的投资者依旧我行我素，最终暴仓收场。亏损的人成功率大多高达85%，因为没有止损，很多浮亏单子转盈而滋生了严重的侥幸心理，最终在单边行情中抗不下去暴掉。这是通病。看多了，也看惯了。

我的经验是，多用STOP ORDER,少用Limit Order，也是基于不预测的观点，交易大忌就是猜顶猜底，还不放止损。顺势而为，设好订单，下好止损获利，如果你的心态能和做模拟时候一个样，吃得香睡得稳，处乱不惊，严格执行交易纪律，也就赚钱了。

记得，是99%亏钱没错，希望看过楼上文章的人，不成为下一个暴仓的。

[ 本帖最后由 7175 于 2009-7-12 22:54 编辑 ]

7175

浅显的说说技术分析。其实技术分析永远都是告诉你，有形成XXX的趋势而已，从没有哪些技术分析是可以绝对给你一个方向的，所以，它给的方向也就是个猜，如果对了，你一定会说技术指标的精确性，而错了，你会帮你的技术分析找个冠冕堂皇的理由，假突破这种词就像算命先生两头堵的策略一样，是拿来骗人的。你永远不可能预先知道到底是真突破还是假突破，技术上根本无法确认。其他指标在超卖超买区间也会逐渐钝化，背离也可以改变。总之，懂技术，但不要依赖，因为价格先行，技术后动，是价格改变技术形态，而不是技术影响价格。为你带来盈利的其实是交易策略。

以上讲的是外汇市场，技术派，别拍我。

sleepingcat

Thanks

sedshy

引用LZ文章中一句话：“交易心态和交易后心态是不一样,完全不一样的,所谓的交易心态是交易过程中开单,开单后,平仓,过程中的心态的控制,控制你的恐惧,贪恋的能力.而大部分人所谓的心态好不过是亏钱后如何忘记这痛苦,并且继续坚强的生活下去,这就不是交易心态了,而是交易失败后的自我调整,严格说这和交易心态是毫无关系的,所以可以这样说，大部分人,根本就没有过所谓的交易心态”。
    我自认为我一向心态都是比较好，现在看来，即使“胜固可喜，败亦欣然”这种良好心态，也还远远不够啊。现在刚开始学习，还没有体会。看来只有通过无数次的得失，在交易中对得失麻木了，可能才可以达到了良好的交易心态了。所以新手难得有良好的交易心态。各位前辈，不知我的理解对否。

MT4

心态要磨炼才行，不过很多人都是越做心态越差，知易行难，说得容易，有几个能做到阿

未名湖

一笑而过。:) 有时间研究这些理论的，大多数是不赚钱的。真正赚钱的是不会给人介绍经验的。真理永远在少数人手里。告诉人家，人家也未必学的会

parkroad

谢谢分享！

chatswood

混沌中的概率统计

五月的风