投资澳洲股票靠谱吗？

FinanceLover

在当今如此之低利息的情况下，有点闲钱怎么办？

想买投资房？贷款越来越难。放着吃利息？收益实在可怜。那要不要考虑一下股市呢？

投资澳洲股票靠谱吗？

澳洲股市是典型的成熟股市，波动小，政府监管严格，红利丰厚，很多股票红利能达到3-6%，其中红利都包含了franking credit，什么是franking credit 呢？举例说明如果一个公司今年赚了100万，缴给政府30万的税，税后利润就是70万，70万作为红利发掉，假如股民A收到7000刀的红利，这个7000刀已经是包含了30%的公司缴纳给政府的税收了，如果股民A一年收入就这个7000，还处于免税区间，可以从政府那边拿回公司已经缴纳的那部分税收3000块。这么计算，股票红利比存款利息要高出不少。

股市真的是零和游戏吗？

短期来说确实是零和游戏，然而长期来看，整个股市是国民经济的绝大部分的体现。一个国家GDP的增长幅度会倾向于整个股市的增长幅度，但前提是这个国家有着成熟的股票市场。 只要公司在不停的盈利，不停的发红利，股票代表的价值当然就水涨船高了。如果你愿意中长期持有，资本增值是大概率事件。澳洲已经26年GDP没有负增长了，股市稳步向前也是必然的事情。

股票怎么分类？

股市代表的是公司，公司必定有所处的行业，行业分类也是错综复杂，其中大致可以分为以下几种：
周期性行业（cyclical），例如旅游业奢侈品行业，房产类，这些都是伴随着经济周期波动，经济不好的时候打击很大，长期看来每隔7-10年基本就会经济危机一次.。一直持有周期性行业的股票未必是一个正确的决定，绝大多数人包括经济学家都无法正确的预知周期的变化。
基本消费类 （consumer stample），这些是指无论如何大家都要花钱的，和经济周期无关，例如柴米油盐。
非消费必需品 （consumer discretional），这些是指经济好的时候大家很愿意花钱的行业，属于周期类行业。
医疗类 包装行业 一般都被归类为 （defensive），防御性行业，经济好不好都能赚钱，真经济危机来了影响相对较小。
金融类 包括银行股和保险类 （finance），金融保险虽然说也是周期行业，长期说来基本就是国民经济的缩影，澳洲要是经济不行CBA联邦银行也是赚不了钱的。

知道了行业的特点，再根据自己的风险承受能力，选择适合自己的股票，才是上策。

投资股票的关键是什么？

当然是回报率了。就按照今天的股价来算，很有说服力，应该是属于很正常的价，既不是疯狂的巅峰，也不是经济危机血流成河的低谷。

我们来看看这几个耳熟能详的大公司 － 澳洲联邦银行（CBA）。

下面的图标显示的是持有CBA五年，算上红利，年平均收益率15%，非常不错，特别是包含了去年的股票狂泻的不利因素。


如果持有CBA十年，算上红利，外加运气实在是差，碰到30年一遇的经济危机，这样算下来也有10%的年均复利，实在是非常不错。


当然前提是我们买的是CBA，如果买了别的，比如矿产股，可能就血本无归了。所以需要分散风险，比如购买多只股票。初学者5-10个比较合理，或者就买大盘（ETF），简单实用，例如STW，多年算下来年均复利也有8%。

在看一下澳洲最牛的Ramsay 私立医院，这是澳洲最大的私立医院的控股公司，全球前5，旗下还包含了很多欧洲的私立医院，16年80倍，还不包括红利，都这么大的公司了，今年利润的涨幅还达到了惊人的17%。什么经济危机，什么欧洲退欧，长期看来几乎毫无影响，这也是选 防御型（defensive）行业的优势，更何况是防御性行业丝毫不影响你的长期获得惊人的利润可能性。


如果经济危机之后再也没法恢复呢？ 至少在已经过去的历史上，这个从来没有发生过，经济总会回到并超过原来的水平，有坚定的信念是非常重要的事情。比如在2008年经济危机的时候，只要没买矿业股（如果看了上面的行业介绍，大家都知道这个是严重的周期行业），或者就算买了，还买了其他的股票分散投资，你的收益率肯定远大于房贷的对冲账号。

下图是进40年来澳洲的股市表现，红线绿线都是出大事的情况，但是都恢复了。


可能大家想不到的是，投资股票最最关键的因素是自己的心理承受能力。任何投资都有风险，亏损是有可能的，买五个股票，其中有三个赚钱就谢天谢地了。算下来，基本还是可以不错的，没人能买啥赚啥，买啥赚啥的都进监狱了，这个得调整心理期望值。

对刚入市的新手，严重建议只买蓝筹股，小股票虽然选对了收益非常高，但是风险也是一样不可小觑。

股票怎么看便宜和贵？

一般说来，股票的价值和面值无关。面值取决于一个公司打算发行多少股，例如一个市值1000万的公司发行1000万股，每股就是一块钱，如果发行2000万股，每股就是5毛，你如果花10000块钱买这个公司的股票，无论这个股票是5毛还是一块你都买了这个公司的1/1000。

股票价值取决于每股能盈利多少。比如有两只股票，一只如果每股是一块，每股每年能盈利1毛；另一只每股是10块，但是每股每年能盈利5块。

显然第二种更合算，只要公司把每年赚的钱全部当红利发掉 你两年就能回本（10/5=2）。 这个2就是股票的市盈率P/E（price to earning ration），这是最常用的衡量股票价值的方法。

从以上的分析可以看出，只要投资方法得当，不要有不切实际的期望，并调整好心态，投资澳洲的股票有比较高的收益，风险也在可控范围之内。

新人应该怎么选股票？

市值要够大，经过时间考验的大公司，风险相对较低。
行业要比较稳定，有竞争优势。
公司要发红利，且比较丰厚，历年不断。如果不停增长就更好了。
尽量避免收入很不稳定的公司，特别是经常亏损和有严重债务的公司。
公司领导人要诚实，这个非常重要。

FinanceLover

图表回头再上

gkgkgk

感谢分享

xijiangyue2016

不错，支持普及

wuyi

hezongheng

好久没有关注股票，现在又想买点

shiningstarzha

thanks for sharing

细腻

谢谢楼主分享，足迹上多一点这样的实用贴就好了，不像有些人光在那里显摆自己如何操盘，不分享。

hayden

感谢楼主，问个问题，关于上市公司的领导人人品能通过什么渠道去了解？

lttwau

samssky

感谢lz 分享

orangejue726

经过实践，实际情况和理论经常不一致

ayuanx

就这税率，不靠谱，随便找个免税国家的股市都靠谱的多

李十三

希望网友阅读。大部分人都不适合短炒。

sydneykid

长线是金，绩优为王

xiamensimon

支持

FinanceLover

hayden 发表于 2016-9-6 12:12
感谢楼主，问个问题，关于上市公司的领导人人品能通过什么渠道去了解？

看年报，对比CEO公开说的是不是靠谱。

whitebeach

FinanceLover 发表于 2016-9-7 17:26
看年报，对比CEO公开说的是不是靠谱。

请教前辈,关于tls场外回购股票，它对散户有利吗？它是怎么计算价钱的？谢谢 ！

datou1981

不好说啊。。。。。首先现在澳洲经济不好。。。最可怕的是降息完全不能刺激股市。。。。企业不能融资。。。。。也谈不上发展。。。
本来澳洲银行股最适合投资的。。。5%的分红。。。但是外盘空头太多。。。压得银行股抬不起来。。。
再加上地产的不稳定因素。。。银行股现在是又爱又恨。。。反正我是清仓银行股了。。
其次就是对中国的代购的股票。。。。。
最近看好悉尼机场股票。等回落。
而且经济危机类型股票也不错。。。。防御性股票比如电力。。都慢牛趋势。

whitebeach

请教前辈,关于tls场外回购股票，它对散户有利吗？它是怎么计算价钱的？谢谢 ！

caroro

澳洲有蓝筹股 吗？

edisonwanxin

caroro 发表于 2016-9-8 15:21
澳洲有蓝筹股 吗？

有啊，像SGH,SRF这些都是蓝筹

caroro

edisonwanxin 发表于 2016-9-8 15:28
有啊，像SGH,SRF这些都是蓝筹

哇刚看了一下SGH，一天跌了6%！～～

话说任天堂的股票今天涨好凶，一定是和IP7出来有关系。后悔没买